เตรียมรับมือ Crash? หุ้นกำลังเสี่ยง – ทองคำและเงินสด อาจเป็นเกราะป้องกันใหม่ของพอร์ตคุณ
ราคาทองพุ่ง +20%? นักลงทุนเทขายหุ้น ถือเงินสด-เข้าทองคำ | วิเคราะห์ลึกจาก Chris Vermeulen
ตลาดหุ้นสหรัฐเริ่มส่งสัญญาณ “หมดแรง” หลังจากวิ่งแรงมาทั้งช่วงครึ่งปีแรก ดัชนีอย่าง NASDAQ และ S&P 500 ที่เคยทำจุดสูงสุด เริ่มสะดุด ขณะที่หุ้นกลุ่มผู้นำอย่าง Semiconductor เริ่มถูกขายออกอย่างหนัก
Chris Vermeulen นักกลยุทธ์การเงินชื่อดังจากเว็บไซต์ TheTechnicalTraders.com ออกมาเตือนผ่านรายการ Kitco News ว่า “นี่อาจเป็นสัญญาณตลาดถึงจุดสูงสุด (Market Top)” และเขาตัดสินใจ “ถอนตัวจากหุ้นทั้งหมด ถือเงินสดเต็มพอร์ต”
ตลาดกำลังซ้ำรอยปี 2007?
Chris ชี้ให้เห็นว่ารูปแบบกราฟของ NASDAQ ในปีนี้ คล้ายกับช่วงปี 2007 อย่างมาก ซึ่งในตอนนั้นตลาดหุ้นยังดูแข็งแกร่ง แต่เบื้องหลังเริ่มมีแรงเทขายสะสม และสุดท้ายก็พังครืนในปี 2008 พร้อมวิกฤตเศรษฐกิจทั่วโลก
“ตอนนี้ NASDAQ ส่งสัญญาณขายแล้ว S&P 500 ก็ตามมาติดๆ ผมคิดว่าอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้าอาจมีแรงขายแรงระดับ 10–15%” เขากล่าว
ทำไมทองคำถึงกลายเป็นที่หลบภัย?
Vermeulen กล่าวว่า เมื่อดูเปรียบเทียบกับช่วงปี 2007–2008 ทองคำในตอนนั้นพุ่งขึ้นถึง +37% ขณะที่ตลาดหุ้นตกลงถึง -20% และสิ่งเดียวที่ “ชนะตลาด” ได้คือทองคำจริง ไม่ใช่เงิน หรือแม้แต่หุ้นเหมืองทองคำ
ปัจจุบัน ราคาทองคำโลกเคลื่อนไหวเหนือ $3,300 ต่อออนซ์ และกำลังส่งสัญญาณ “Breakout” จากรูปแบบ Bull Flag ซึ่งหากเกิดจริง เขาคาดว่าจะพุ่งต่ออีก 20% ภายในระยะเวลาอันสั้น “เราอาจได้เห็นทองคำแตะ $4,000 – $4,100 ในเดือนเดียว” เขากล่าวอย่างชัดเจน
นักลงทุนสถาบันเริ่มเข้า GDX (หุ้นเหมืองทองคำใหญ่)
Chris ชี้ว่า ปัจจุบันนักลงทุนรายใหญ่หรือ Smart Money ไม่ได้เสี่ยงไปกับหุ้นเหมืองขนาดเล็กหรือเงิน (Silver) แล้ว แต่เทเงินเข้าสู่ “GDX” ซึ่งเป็น ETF ที่รวมหุ้นเหมืองทองขนาดใหญ่ โดยเชื่อว่าเป็นจังหวะทำกำไรที่มีความเสี่ยงต่ำกว่า
“หุ้นเหมืองใหญ่เริ่ม breakout ก่อนทองจริงเสียอีก นี่คือสัญญาณบ่งชี้ว่าทองคำอาจพุ่งตามได้ทุกเมื่อ” เขากล่าว
ทำไมเงินสดถึงเป็นตำแหน่งที่ดีที่สุดตอนนี้?
Vermeulen ย้ำหลายครั้งว่า “Cash is a position” หรือ “เงินสดก็เป็นกลยุทธ์ลงทุน” ในช่วงที่ตลาดขาดแนวโน้มชัดเจน เขาแนะนำให้ถือเงินสด รับดอกเบี้ยหรือเงินปันผลระยะสั้น ไปก่อน จนกว่าจะมีจังหวะเข้าลงทุนใหม่
“ถ้าตลาดไม่มีสัญญาณชัดเจน ก็ไม่ควรฝืนเทรด เพราะจะกลายเป็นเสียเปรียบ ถ้าไม่แน่ใจ อยู่เฉยๆ ดีกว่า” เขากล่าว
แล้ว Bitcoin ล่ะ?
แม้ Vermeulen จะบอกว่าเขาชอบโครงสร้างของ Bitcoin แต่ยอมรับว่า Bitcoin ก็เคลื่อนไหวตาม NASDAQ เช่นกัน “ถ้าหุ้นตก Bitcoin ก็อาจร่วงตาม” โดยประเมินว่าราคาอาจไหลลงมาแถว $100,000 ก่อนจะดีดขึ้นอีกครั้ง
สรุปสำหรับนักลงทุนไทย
ตลาดหุ้นสหรัฐกำลังเข้าสู่ช่วง “หมดแรง” แนะจับตาการปรับฐานใน NASDAQ และ S&P 500
ทองคำส่งสัญญาณบวก โดยเฉพาะจากรูปแบบ Bull Flag และ Fibonacci ซึ่งชี้ว่าอาจพุ่ง +20% ในเร็ววัน
หุ้นเหมืองทองขนาดใหญ่ (เช่น GDX) เป็นกลุ่มแรกที่ breakout → บ่งชี้ว่าสินทรัพย์ปลอดภัยเริ่มได้รับความสนใจ
เงินสดยังเป็นทางเลือกที่ปลอดภัยในช่วงตลาดไร้ทิศทาง
อ้างอิง:
Market Top Is In, I’m All Cash’ Gold Could Move +20% Fast | Chris Vermeulen – Kitco News
https://www.youtube.com/watch?v=nZu4aV6hPS0
ข้อสงวนสิทธิ์:
บทความหรือข่าวสารนี้จัดทำขึ้นเพื่อวัตถุประสงค์ในการให้ข้อมูลทั่วไปเท่านั้น โดยเนื้อหาอาจจัดทำขึ้นโดยใช้ปัญญาประดิษฐ์ (AI) เพื่อสรุปข้อมูลจากแหล่งข่าวต่าง ๆ ที่เปิดเผยต่อสาธารณะ หรือเรียบเรียงจากความคิดเห็นส่วนตัวของผู้เขียน ทั้งนี้ มิได้เป็นคำแนะนำทางการเงิน การลงทุน หรือการซื้อขายทองคำ สินทรัพย์ หรือหลักทรัพย์ใด ๆ ผู้จัดทำได้พยายามตรวจสอบความถูกต้องของข้อมูลอย่างเต็มที่ แต่อาจมีความคลาดเคลื่อนหรือเปลี่ยนแปลงได้ตามเวลา และขอสงวนสิทธิ์ไม่รับผิดชอบต่อความเสียหายใด ๆ ที่อาจเกิดขึ้นจากการนำข้อมูลนี้ไปใช้ไม่ว่ากรณีใด
